一、案例背景
1.1 中国服务业发展现状与战略意义
服务业已成为中国国民经济的第一大产业。截至2025年底，中国服务业增加值占GDP比重已超过55%，对经济增长的贡献率长期保持在60%左右，吸纳就业人数占全国就业总量的近50%。然而，与发达经济体服务业占GDP比重普遍超过70%的水平相比，中国服务业在总量规模、结构层次和附加值创造能力上仍有较大提升空间。特别是生产性服务业（如研发设计、现代物流、金融服务、信息服务等）发展相对滞后，生活性服务业（如健康养老、文化旅游、家政服务等）供给质量和效率有待提高。
在此背景下，国家发展改革委将”服务业扩能提质”作为推动经济高质量发展的重要抓手。2026年9月，国家发展改革委召开专题新闻发布会，介绍推进服务业扩能提质有关情况。这一政策信号的释放，标志着中国服务业发展进入从”量的扩张”向”质的提升”转变的关键阶段。
1.2 金融支持服务业的核心矛盾
服务业经营主体具有显著的”体量小、资产新”特征。与制造业企业通常拥有厂房、设备等传统抵押物不同，服务业企业——尤其是数字经济、平台经济、文化创意、科技服务等新兴领域的企业——其核心资产多为知识产权、数据资产、人力资本等”轻资产”，传统银行信贷评估体系难以对其进行有效定价和风险管控。
这一结构性矛盾导致服务业企业长期面临”融资难、融资贵”的困境。根据中国人民银行和相关研究机构的数据，服务业中小微企业的信贷可得性显著低于制造业同类企业，信贷覆盖率不足30%，而制造业中小微企业信贷覆盖率约为45%。此外，服务业企业的融资渠道单一，直接融资占比不足15%，严重制约了其创新发展和规模扩张。
与此同时，中国银行业体系存在明显的结构性分化。全国性大型银行拥有雄厚的资金规模和广泛的网点覆盖，但服务重心往往倾向于大型企业和基础设施项目；地方性银行深耕区域市场，具有信息优势和灵活性，但资金实力和风控能力相对有限。如何引导这两类银行机构”分赛道”支持服务业发展，成为政策设计的核心难题。
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